凱美特氣（002549）2023年半年度董事會經營評述內容如下：

(資料圖)

一、報告期內公司從事的主要業(yè)務

公司經營范圍：以石油化工尾氣（廢氣）、火炬氣為原料生產、充裝、銷售和運輸工業(yè)氣體、醫(yī)用氣體、標準氣體、特種氣體、混合氣體、食品添加劑氣體、電子化學品，氣體產品技術咨詢，氣體檢測，氣瓶檢驗和處理、存儲服務，氨的銷售（限分支機構經營），塑料制品生產及銷售，倉儲（不含危險爆炸物品）、租賃、貨物運輸，貨物進出口貿易。（依法須經批準的項目，經相關部門批準后方可開展經營活動。

主要產品廣泛應用于電子、化工、飲料、食品、煙草、石油、冶金、農業(yè)等多個領域。

經過多年的發(fā)展，公司成為以石油化工尾氣(廢氣)火炬氣回收利用的專業(yè)環(huán)保企業(yè)。公司緊緊圍繞世界500強石油化工企業(yè)進行產業(yè)布局，在鞏固和夯實“KMT”牌產品傳統(tǒng)業(yè)務的基礎上，加快公司電子特氣產品的市場拓展與銷售工作，實現(xiàn)電子特氣產品產能釋放，利用公司已建立的營銷網絡，積極切入國際國內高端客戶，不斷提升在專業(yè)電子特種氣體和混配氣體領域的核心競爭力，開辟高科技、高附加值電子特氣產品新高地，逐步扭轉國內電子特種氣體完全依賴進口的局面，形成行業(yè)內具有較大影響力的專業(yè)電子特種氣體和混配氣體研發(fā)及生產加工基地。

報告期末，母公司湖南凱美特已形成生產高純食品級液體二氧化碳20萬噸/年，液氧1.5萬噸/年，液氮4.5萬噸/年，液氬2.29萬噸/年的生產能力；安慶凱美特已形成生產高純食品級液體二氧化碳10萬噸/年的生產能力，安慶特氣分公司形成年產52,080噸的液化石油氣、3214萬Nm3氫氣，燃料氣5564萬Nm3，11,400噸戊烷（工業(yè)烴）的生產能力；惠州凱美特氣體已形成生產高純食品級液體二氧化碳13萬噸/年、優(yōu)質干冰20,000噸/年、高純態(tài)100,000標瓶的生產能力；長嶺凱美特已形成年產4,760噸氫氣、燃料氣10.6萬噸的生產能力；海南凱美特已建設并投產年產食品級二氧化碳3萬噸，燃料氣7.3萬噸，轉化爐用燃料氣15.2萬噸，氫氣1.072萬噸，氮氣5.24萬噸的生產能力；福建凱美特已建成處理量為8,000Nm3/h火炬尾氣壓縮回用裝置，年產1,852.8萬NM3氫氣，1,580萬NM3燃料氣，高純食品級液體二氧化碳10萬噸/年，優(yōu)質干冰3,000噸/年的生產能力。凱美特電子特種氣體公司產品為電子級高純純氣、氯化氫基準分子激光混配氣、氟基準分子激光混配氣、動態(tài)激光混配氣。

公司主要產品由于純度高、質量穩(wěn)定，得到廣大客戶的認可。公司已與多家下游企業(yè)建立了長期、穩(wěn)定的合作關系，產品市場占有率逐年上升。目前公司食品級液體二氧化碳產品已通過可口可樂和百事可樂的認證，被可口可樂和百事可樂等公司確認為在中國的策略供應商，并為杭州娃哈哈集團、屈臣氏集團、英博雪津、青島啤酒（600600）、華潤雪花啤酒、燕京啤酒（000729）、珠江啤酒（002461）、荷蘭七箭啤酒、合生元、澳優(yōu)、元氣森林、東鵬飲料（605499）、奧瑞金（002701）、中煙集團、科倫制藥等眾多知名食品、飲料、煙草、醫(yī)藥客戶和中石化、中國中車（601766）集團、三一重工（600031）、中聯(lián)重科（000157）、山河智能（002097）、岳陽林紙（600963）、寧德時代（300750）、杉杉能源、久日新材等大型工業(yè)客戶廣泛采用。

二、核心競爭力分析

（1）產品質量及技術優(yōu)勢

公司主要產品由于純度高、質量穩(wěn)定，得到廣大客戶的認可。公司是國家第一批“專精特新”小巨人企業(yè)，已多次被評為“高新技術企業(yè)”，以循環(huán)經濟節(jié)能降耗、資源綜合利用以及科技創(chuàng)新為目標，通過自主研究創(chuàng)新，擁有二氧化碳、氫氣、可燃氣體、電子特種氣體超高提純及氣體分離等多項專利，是科技部和湖南省科技廳認證的技術雙高企業(yè)，得到科技部創(chuàng)新基金的支持，是國家新產品重點發(fā)展企業(yè)。企業(yè)已通過ISO9001質量體系認證、ISO14001環(huán)境體系認證、ISO18000職業(yè)健康安全體系認證及HACCP食品衛(wèi)生安全認證。

公司是循環(huán)經濟標準化國家標準制定企業(yè)，參與編制的《產業(yè)園區(qū)廢氣綜合利用原則和要求》（GB/T36574-2018）國家標準、《二氧化碳行業(yè)綠色工廠標準要求》行業(yè)標準、《工業(yè)排放氣二氧化碳回收技術導則》團體標準已正式實施。

凱美特電子特種氣體公司采用深冷精餾、物理化學吸附等先進技術及設備，生產半導體、航天、醫(yī)療等領域急需的超高純氣體和多元混配氣，有利于進一步擴充公司氣體產品種類，樹立公司在特種稀有氣體行業(yè)的高品質形象，未來電子特種稀有氣體正式投入市場將打破國外跨國公司在這一領域的壟斷地位，實現(xiàn)芯片、半導體等高科技領域中電子特種稀有氣體的“中國造”。

（2）物流配送優(yōu)勢

二氧化碳等氣體產品運輸需要低溫、高壓環(huán)境，氣體生產企業(yè)的物流配送能力是其核心競爭力之一。目前，公司運輸車輛均已安裝了全球衛(wèi)星定位系統(tǒng)。通過該系統(tǒng)，公司可實現(xiàn)對所有運輸車輛的全天候、全過程監(jiān)控，確保產品運輸安全。

（3）信息化優(yōu)勢

目前，公司在車載的儲存罐和客戶的貯藏容器上安裝了GPRS遠程客戶管理系統(tǒng)（無線液位遠傳監(jiān)測系統(tǒng)）。該系統(tǒng)可將分散的儲罐液位、容積、壓力等情況通過網絡傳輸?shù)焦竟芾碇行模⒆詣油瓿筛鲄?shù)的實時記錄、報警、報表輸出，歷史記錄的查詢和曲線分析，使公司能隨時掌握儲罐液位、容積、壓力等情況。公司可根據(jù)客戶實際情況及時與客戶取得聯(lián)系，并就近調配車輛及時進行產品配送，實現(xiàn)對客戶的不間斷供應。公司已經建立起ERP、MES、LIMS等在內的綜合性信息化管理平臺，氣瓶追蹤系統(tǒng)可以實時監(jiān)測氣瓶狀態(tài)，裝置與工藝技術能保證項目投資上的成熟與可靠性。

（4）產業(yè)布局優(yōu)勢

二氧化碳等氣體產品因運輸成本較高，存在一定的銷售半徑。公司目前通過在湖南岳陽、安徽安慶、廣東惠州、福建泉州、海南洋浦等地設立生產基地，并且建立了產品運輸專業(yè)車隊，通過上述多個基地的建設和運輸能力的提升，公司可實現(xiàn)不同基地產品的及時調配，有效地降低了單個上游化工企業(yè)停車檢修對公司正常生產經營的不利影響。

（5）產品規(guī)模及市場優(yōu)勢

經過多年的發(fā)展，公司成為以石油化工尾氣（廢氣）、火炬氣回收利用的專業(yè)環(huán)保企業(yè)。在鞏固和夯實“KMT”牌產品傳統(tǒng)業(yè)務的基礎上，加快公司電子特氣產品的市場拓展與銷售工作，實現(xiàn)電子特氣產品產能釋放，利用公司已建立的營銷網絡，積極切入國際國內高端客戶，不斷提升在專業(yè)電子特種氣體和混配氣體領域的核心競爭力。

公司依據(jù)不同顧客的不同需求，通過產品擴充、服務改進等方式贏得了潛在的市場和顧客。如在生產、銷售干冰和液體二氧化碳產品的基礎上，利用化工尾氣（廢氣）為原料擴充生產氫氣、戊烷、液化氣、燃料氣、液氧、液氮、液氬等多種產品，滿足了潛在市場和顧客的需求。目前高品質電子特種氣體產品已得到國內外多家客戶的認可，公司積極推進電子特氣產品的市場銷售，逐步打開市場空間，實現(xiàn)產能釋放。

三、公司面臨的風險和應對措施

1、與上游石化行業(yè)共生的風險

公司主要原材料的采購集中于上游大型石化企業(yè)，公司與上游石化行業(yè)之間存在一定的經濟共生關系，主要體現(xiàn)在：

①公司生產所需的原材料為石化企業(yè)生產過程中排放的二氧化碳廢氣，公司的正常生產經營受到上游石化企業(yè)生產經營情況的制約；同時，根據(jù)國家節(jié)能減排的產業(yè)政策要求對二氧化碳這種溫室氣體全球控制的相關要求，上游石化企業(yè)需積極制定技術改造實施方案，降低碳排放，確保如期實現(xiàn)碳達峰目標。②石化企業(yè)若獨立從事碳排放的回收、凈化工作，將需要增加額外人員、資產，進入與石化領域完全不同的氣體工業(yè)領域。在石化行業(yè)分工越來越專業(yè)的背景下，石化企業(yè)一般不愿進行跨行業(yè)投資。對于二氧化碳生產企業(yè)而言，因二氧化碳在空氣中含量較低，僅占空氣總量的0.03％，若這些企業(yè)采用空分方式生產二氧化碳，將不具有經濟性。③氣體的運輸均需要特殊的容器或管道，且管道的運輸成本遠小于容器。廢氣回收企業(yè)與石化企業(yè)同地共建或相鄰建可有效降低石化企業(yè)、廢氣回收企業(yè)的成本。④因石化企業(yè)的產品和生產工藝各不相同，其廢氣的構成也有所不同。廢氣回收企業(yè)一般會根據(jù)上游企業(yè)廢氣的構成，采用不同的生產工藝或工藝參數(shù)；廢氣回收企業(yè)的生產工藝與上游石化企業(yè)具有較強的相關性。上述經濟共生關系決定了若上游石化企業(yè)因其生產經營等出現(xiàn)重大變化而導致不能足量或及時供應原料氣，則可能對公司生產經營的穩(wěn)定產生一定影響；此外，若石化企業(yè)調整原料氣的價格，也將對公司盈利能力產生一定影響。⑤石化企業(yè)因其產品、生產裝置特殊性，需安排一定時間進行周期性停車檢修、技術改造或設備更新。公司根據(jù)上游企業(yè)停車檢修時間，合理安排公司機器設備進行相應的停工檢修，確保安全生產質量。因此，石化企業(yè)停工檢修將會影響公司的生產情況，對公司盈利能力產生負面影響。

應對措施：本公司上游石化與石油企業(yè)均為國際知名的特大型石化、石油公司。這些企業(yè)生產經營穩(wěn)定，能夠為公司提供足量、穩(wěn)定的原材料來源。但石化企業(yè)根據(jù)國家安全生產的要求，每年均需安排一定時間進行停車檢修、技術改造或設備更新等。公司根據(jù)上游企業(yè)停車檢修時間，合理安排本公司機器設備檢修時間，確保上游企業(yè)非停工時間公司能夠安全正常生產。為防范上游化工廠家停車檢修對公司生產經營造成的影響，公司分別在湖南岳陽、安徽安慶、廣東惠州、福建泉州、海南洋浦等地建立了生產基地；公司還建立了產品運輸專業(yè)車隊。通過上述多個基地的建設和運輸能力的提升，公司可實現(xiàn)不同基地產品的及時調配，有效地降低了單個上游化工企業(yè)停車檢修對公司正常生產經營的不利影響。

2、安全生產風險

國家對危險化學品的生產、儲存、使用和運輸都制定了相關規(guī)定，并通過市場監(jiān)督管理、安全生產監(jiān)督管理、運輸管理等相關部門進行監(jiān)管。盡管公司一直將安全生產視為重中之重，但仍不能排除因設備故障、物品保管、生產操作不當及自然災害等原因造成的意外安全事故，如果公司的安全管理制度未得到有效執(zhí)行，從而使公司生產經營面臨安全風險。

應對措施：公司成立了由總經理為首的安全生產委員會，設置了安全生產管理機構并配備專職安全生產管理人員，建立完善安全生產管理網絡。依據(jù)《安全生產法》等法律法規(guī)要求，結合公司實際建立健全了安全生產責任制、各項安全生產規(guī)章制度、安全操作規(guī)程等。每年年初層層簽訂《安全生產責任書》，明確公司各級人員的安全生產責任、安全目標，并定期進行安全生產目標考核。公司主要負責人、安全負責人及其他安全生產管理人員均按規(guī)定取得安全資格證書并在有效期內；特種作業(yè)人員取得特種作業(yè)操作資格證書并在有效期內；根據(jù)公司《年度安全培訓計劃》，對生產崗位人員進行安全培訓教育；新員工入廠進行三級安全教育；對外來人員進行有針對性的安全教育。

公司建立了《安全風險評價及風險分級管控制度》《安全風險隱患排查治理管理制度》，將隱患排查治理納入日常安全管理，做到隱患整改的措施、責任、資金、時限和預案“五到位”。上年度末制訂下一年度的安全檢查計劃，編制安全檢查表，定期或不定期進行安全檢查。安全檢查的方式有綜合性檢查、季節(jié)性檢查、節(jié)假日檢查、重點時段檢查等，根據(jù)檢查情況建立安全檢查臺賬。設置績效考核指標，每月對安全生產情況進行績效考核。

按規(guī)定設置消火栓、移動式滅火器；爆炸危險區(qū)域采用防爆電氣、儀表設備、可燃有毒氣體檢測報警器；儲罐設置液位計、壓力表、安全閥、液位報警等安全設施；有毒場所設置了淋浴器、洗眼器防護設施；配備了空氣呼吸器、防毒面罩、輕便型全身式防化服、便攜式氣體探測儀、醫(yī)藥箱等應急救援物資。安全設施由專人負責管理，定期檢查、保養(yǎng)、檢維修、更新和添置，保證其處于正常狀態(tài)。

為了應對突發(fā)事件，迅速控制事故的發(fā)展擴大，最大限度的減少人員傷亡、財產損失、環(huán)境破環(huán)。公司制定了《突發(fā)性環(huán)境事件應急預案》《生產安全事故應急預案》并備案，公司設立了應急指揮部，成立了應急救援小組，每年定期組織人員對預案進行演練。

3、電子特種氣體行業(yè)風險

（1）行業(yè)競爭及市場風險

近年來，以我國為代表的新興經濟體的工業(yè)氣體市場發(fā)展迅速，國際工業(yè)氣體巨頭都非常重視在中國市場的業(yè)務拓展，在不斷鞏固原有業(yè)務基礎上開辟新的戰(zhàn)略市場。加上國內工業(yè)氣體行業(yè)新進入者的增加，國內工業(yè)氣體市場的競爭日趨激烈。

外資氣體巨頭布局較早，氣體市場競爭較為激烈，主要體現(xiàn)在產品品種的豐富程度、品牌影響力、成本優(yōu)勢、配送能力和企業(yè)規(guī)模等方面的競爭。在電子氣體領域，德國林德集團、法國液化空氣、美國空氣化工、日本酸素控股等幾大外資氣體巨頭憑借先進的技術優(yōu)勢占據(jù)市場份額。公司目前的總體市場占有率還比較低，與跨國公司相比業(yè)務規(guī)模還比較小。如果公司不能進一步開拓客戶、豐富氣體品種、提高自身競爭能力，將對公司的業(yè)績提升和持續(xù)增長產生不利影響。

應對措施：①企業(yè)將通過持續(xù)的設備、技術投入，確保產品質量，加快技術研發(fā)力度，創(chuàng)出自己的特色與品牌，加強服務力度，同時不斷拓展銷售渠道，才能在激烈的市場競爭中立于不敗之地；②搭建統(tǒng)一的業(yè)務應用平臺，實現(xiàn)采購、銷售、倉儲、質量控制集成管理和數(shù)據(jù)共享，幫助企業(yè)科學制定銷售、采購、生產和配送計劃，提高整體供應鏈的能觀性和能控性；③公司將對與企業(yè)生產經營有關的經濟形勢進行全面、客觀、綜合的分析，在此基礎上制定出經營發(fā)展計劃，加強與芯片、半導體設備生產商的聯(lián)系，達成戰(zhàn)略合作協(xié)議，并通過加強市場信息回饋管理及新產品的研制能力，及時根據(jù)市場需求量的變化進行，避免受到市場容量變化的影響。

（2）技術研發(fā)風險

近年來國內主要氣體企業(yè)紛紛加大新產品的研發(fā)力度，下游集成電路、液晶面板、LED、光纖通信、光伏等行業(yè)技術快速迭代，也對公司的技術研發(fā)能力提出了更高的要求。特種氣體領域具有較高的技術壁壘，國內高端特種氣體市場一直被幾家外資氣體巨頭公司所占據(jù)，目前公司在氣體深度提純技術、產品質量穩(wěn)定性、包裝和儲運技術、分析檢驗技術等方面與外資氣體巨頭相比仍有一定差距。若公司未來研發(fā)方向出現(xiàn)失誤、技術人才儲備不足或新產品研發(fā)進度低于預期，導致公司市場競爭中處于落后地位，無法快速、及時推出滿足客戶及市場需求的新產品，將對公司市場份額和經營業(yè)績產生不利影響。若項目采用技術的先進性、可靠性、適用性和可得性與預測方案發(fā)生重大變化，將導致生產能力利用率降低、生產成本增加，產品質量達不到預期要求。

應對措施：公司自成立以來一直從事氣體的研發(fā)、生產、銷售和服務，致力于為客戶提供綜合供氣解決方案。電子氣體對技術要求較高，公司需要通過不斷的研發(fā)投入，開發(fā)新產品，以更好地滿足國內半導體行業(yè)等高端客戶的用氣需求。公司目前公司已建立研發(fā)部門，已掌握了多項氣體方面的核心技術，通過各項激勵措施確保研發(fā)核心團隊穩(wěn)定，通過不斷完善研究開發(fā)機制與技術，促進技術發(fā)展的綠色化和可持續(xù)化。

（3）原材料價格波動及供應短缺風險

公司的特種氣體主要原材料采購自空分氣體企業(yè)、金屬冶煉企業(yè)、化工企業(yè)等，為稀有氣體等原料氣，行業(yè)供應商較多。特種氣體原料氣通常不存在供應不足的情況，但特定的原料氣仍可能出現(xiàn)短期的供應不足或者價格大幅上升的情形。如果公司上游原料氣供應商出現(xiàn)供貨不及時或者大幅提升原料氣價格的情況，而公司無法通過提高產品價格等方式轉嫁成本，可能對公司經營業(yè)績及新客戶開拓帶來不利影響。

應對措施：對于外購原料，公司與供應商簽訂長期供應合同，把原料氣供應不穩(wěn)定因素控制到最低水平。此外，通過與上游大型空分項目合作，建設稀有氣體回收裝置，實現(xiàn)原料氣自有。

4、募集資金投資項目風險

（1）募集資金投資項目實施風險

公司2022年度向特定對象發(fā)行股票募集資金投資項目經過了充分的論證，該投資決策是基于目前的產業(yè)政策、公司的發(fā)展戰(zhàn)略、國內市場環(huán)境、客戶需求情況等條件所做出的，但在實際運營過程中，可能存在因工程進度、工程質量、投資成本等發(fā)生變化而引致的風險。此外，本次募集資金投資項目涉及的電子級氯化氫、電子級溴化氫、高純氟氣、氟基混配氣、高純五氟化銻、電子級碳酰氟、電子級氘氣、電子級乙炔和過氧化氫產品均為公司新增產品，特種氣體和電子級雙氧水下游相關領域企業(yè)對產品質量和供貨能力十分重視，進入下游優(yōu)質客戶的供應商體系之前，需要經歷嚴格的供應商審核過程。在導入下游客戶過程中，存在客戶審核計劃拖后、無法實行客戶審核計劃或無法通過客戶審核的風險，如不能通過下游客戶審核并實現(xiàn)最終銷售，將導致募投項目的經濟效益與預期收益產生較大差距，且項目實際建成后產品的市場接受程度、競爭對手的發(fā)展、原材料與產品價格的變動、宏觀經濟形勢的變化等因素也可能導致募集資金投資項目的效益與公司的預測存在差異，致使項目的產能過剩、投資收益率低于預期水平，甚至造成公司業(yè)績下滑，從而影響公司業(yè)務發(fā)展目標的如期完成。

（2）募集資金管理和使用風險

公司2022年度向特定對象發(fā)行股票募集資金規(guī)模較大，且用于不同的募投項目，鑒于項目實施過程中市場環(huán)境、技術、管理等方面可能出現(xiàn)不利變化，公司能否按照預定計劃完成相關投資建設存在一定的不確定性。此外，項目建成后將產生的經濟效益、產品的市場接受程度、銷售價格、生產成本等都有可能與公司的預測存在一定差異，因此募集資金在該等項目中的運用具有一定的不確定性。

（3）募集資金投資項目其他風險

5、銷售季節(jié)性波動風險

公司主要產品銷售給需求具有一定季節(jié)性的食品飲料客戶，受食品行業(yè)明顯的淡旺季特點，公司銷售和經營業(yè)績也具有一定季節(jié)性特征。一般來說，一季度因冬季氣溫較低，為液體二氧化碳的銷售淡季；進入二季度后，由于天氣原因，全國大部分地區(qū)尤其是南方地區(qū)的碳酸飲料需求激增，帶動公司進入銷售旺季。因此，公司下半年尤其是第三季度至春節(jié)前一兩個月的經營狀況對公司全年盈利水平具有一定的影響。公司若在銷售旺季未能保持正常的生產經營狀態(tài)，或客戶需求因氣候異常等原因發(fā)生不利變化，將影響公司全年的盈利水平。

6、稅收優(yōu)惠變化風險

報告期內，公司及下屬子公司海南凱美特、安慶凱美特、惠州凱美特、長嶺凱美特為高新技術企業(yè)，享受15%的所得稅優(yōu)惠稅率。若國家調整上述所得稅稅收政策，或者上述公司未來不符合稅收優(yōu)惠條件，將對公司的經營業(yè)績造成不利的影響。

根據(jù)財政部、國家稅務總局財稅[2015]78號《關于印發(fā)〈資源綜合利用產品和勞務增值稅優(yōu)惠目錄〉的通知》，公司從工業(yè)廢氣中提純的高純度二氧化碳、工業(yè)氫氣、甲烷自2015年7月1日起繼續(xù)享受該文件規(guī)定的稅收優(yōu)惠政策即增值稅即征即退70%。本公司及子公司安慶凱美特、惠州凱美特、長嶺凱美特、海南凱美特和福建凱美特享受上述優(yōu)惠政策。若上述稅收優(yōu)惠政策發(fā)生變化，將對公司的生產經營產生一定的影響。

7、實際控制人控制風險

截至2023年6月30日，浩訊科技持有公司259,861,273股，祝恩福先生持有公司3,984,500股，公司董事長祝恩福先生直接和間接控制公司41.06%的股份，存在通過浩訊科技行使表決權控制公司經營決策，使中小股東利益受到影響的可能性。

8、受經濟環(huán)境影響的風險

受國際國內大經濟環(huán)境影響，安慶凱美特二期產品液化氣及戊烷價格與原油及其制品等大宗商品價格周期性存在相關性，并且緊密掛鉤，經濟周期性變化將影響公司全年的盈利水平。

上述提示未包括公司可能發(fā)生但未列示的其他風險，請投資者謹慎投資。

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